Hvernig á að nota Crypto Options fyrir vangaveltur og áhættuvarnir í StormGain

09/01/2024 8762 0

Hugsanleg ávöxtun sem þú færð með dulritunarvalkostum fer eftir skilningi þínum á því hvernig á að nota þá rétt. Næsta skref okkar mun því kanna ýmsar vinsælar dulritunaraðferðir og bestu aðstæður fyrir hverja þeirra.

Skráðu StormGain ReikningOpnaðu kynningarreikning

Vangaveltur

Vangaveltur hafa tilhneigingu til að vera skammtímastefna og er oft beitt með það að markmiði að ná meiri hagnaði fyrir meiri áhættu. Dulritunarvalkostir gera þér kleift að spá fyrir um verðhreyfingar undirliggjandi eignar fyrir mismikla áhættu eftir matarlyst þinni fyrir það.

Spákaupmennskuaðferðir með dulritunarvalkostum

Langt símtal = Að kaupa símtöl dulritunarvalkost

Löng símtöl geta verið frábærir kostir ef þú ert bullandi eða trúir því að undirliggjandi dulmálseign muni hækka yfir lengri tíma. Það gefur valréttarsamningnum lengri tíma til að renna út og því lengri tíma fyrir eignina að ná eða fara yfir verkfallsverð.

Dæmi

Ef Bitcoin er nú í viðskiptum á $10.000 og þú telur að það muni fara upp í hærra verð áður en dulritunarvalkosturinn rennur út, geturðu tekið stöðu með því að kaupa dulritunarvalrétt.

Hvernig á að nota Crypto Options fyrir vangaveltur og áhættuvarnir í StormGain

Áhætta/verðlaun:Í þessu tilviki væri hugsanlegur ávinningur af löngu símtalinu þínu ótakmarkaður og mun meiri en ef þú hefðir fjárfest beint í Bitcoin. Tap þitt er aftur á móti takmarkað við það sem þú borgaðir fyrir dulritunarvalkostinn þar sem hann getur ekki farið undir 0, jafnvel þó að verð Bitcoin sé vel undir verkfallsverði dulritunarvalkostsins þegar það rennur út.

Athugið : Hægt er að endurtaka þessa stefnu ef þú trúir því að verðið muni lækka með tímanum með því að selja / stytta dulritunarsölurétt. Eftir því sem verðið lækkar myndi verðmæti söluréttar þíns aukast en hagnaðurinn yrði takmarkaður þar sem verðmæti söluréttarins getur ekki farið undir 0.

Langur söluréttur = Að kaupa dulritunarvalkost

Þessi viðskiptastefna er notuð þegar þú ert bearish eða telur að verð eignar muni lækka í verði. Ennfremur gera langir sölur þér kleift að nýta stöðu þína þar sem breytingin á virði valréttarins hefur tilhneigingu til að vera meiri en breytingin á virði undirliggjandi eignar.

Dæmi

Áframhaldandi með dæminu hér að ofan, ef Bitcoin er nú í viðskiptum á $10.000, og þú telur að það muni versla lægra áður en dulritunarvalkosturinn rennur út, geturðu keypt dulritunarvalkost.

Áhætta/verðlaun:Í þessu tilviki væri hugsanlegur ávinningur af sölurétti þínum ótakmarkaður og mun meiri en ef þú hefðir fjárfest beint í Bitcoin. Tap þitt er aftur á móti takmarkað við það sem þú greiddir fyrir dulritunarvalkostinn þar sem það getur ekki farið undir 0, jafnvel þó að verð Bitcoin sé vel yfir verkfallsverði dulritunarvalkostsins þegar það rennur út.

Skráðu StormGain ReikningOpnaðu kynningarreikning

Athugið : Hægt er að endurtaka þessa stefnu ef þú telur að verðið muni hækka með tímanum með því að kaupa dulmálskauprétt. Eftir því sem verðið fer hærra myndi verðmæti kaupréttarins aukast.

Straddle = Kaup á símtali og Put Crypto valkost með sama verkfallsverði og rennur út samtímis á sömu undirliggjandi eign

Þú getur notað þessa stefnu ef þú býst við að sveiflur eignar muni aukast, en ert ekki viss um stefnuna. Straddling er því algeng nálgun í kringum mikilvægar tilkynningar eða fréttir sem geta haft mikil áhrif á dulritunarverð.

Dæmi

Með því að nota Bitcoin sem dæmi aftur, segjum að það sé verið að ræða nýjar reglur í Bandaríkjunum sem gætu haft áhrif á dulritunarmarkaðinn. Sem kaupmaður veistu kannski ekki hvernig það mun hafa áhrif á dulritunarverð, en þú býst við því að þau hreyfist verulega í eina eða aðra átt. Í þessu tilviki slærðu á milli með því að kaupa bæði hringingar- og dulritunarvalkosti með sama gildistíma fyrir Bitcoin.

Áhætta/verðlaun:Gerum ráð fyrir að eftir raunverulega tilkynningu bregðist markaðir jákvætt við og verð undirliggjandi dulritunareignar sem þú keyptir valréttarsamninga fyrir skýtur upp. Þú munt verða fyrir litlu tjóni á dulritunarvalkostinum sem jafngildir því verði sem þú greiddir fyrir hann og stór hagnaður af verðmæti dulritunarvalkostsins. Þessu væri öfugt farið ef verð lækkaði. Þú myndir verða fyrir tapi á dulritunarvalkostinum sem jafngildir því verði sem þú greiddir fyrir hann og hagnað á dulritunarvalkostinum. Ef markaðir bregðast ekki við atburðinum og verð breytast ekki, myndu báðir dulritunarvalkostir lækka hægt og rólega að verðmæti þegar nær dregur gildistími þeirra.

Verðtrygging

Verndun er tilraun til að draga úr tapi af eignasafni þínu með því að taka andstæðar stöður ef um óhagstæðar verðbreytingar er að ræða. Einn af megintilgangi valkosta er að leyfa kaupmönnum að verja stöðu sína á aðlaðandi kostnaðarhlutfalli.

Varnaraðferðir með dulritunarvalkostum

Við skulum ímynda okkur að þú hafir hagnast á fjárfestingu í Bitcoin. Segðu að þú viljir fara í lengra frí og viljir ekki fylgjast með mörkuðum eða eiga viðskipti á þessum tíma en viljir heldur ekki selja fjárfestingu þína. Í því tilviki geturðu haldið Bitcoin-eigninni þinni og að auki keypt nokkra Put Crypto valkosti á sömu undirliggjandi eign.

Ef Bitcoin hækkar muntu græða á eignarhlut þínum og lítið tap á Put Crypto valkostinum og halda þannig heildarverðmæti eignarhluta þinna nokkuð stöðugu. Aftur á móti, ef Bitcoin lækkar, verður tap þitt á vísitölunni bætt upp með verðhækkunum á Put Crypto valkostinum. Að lokum, ef Bitcoin helst flatt, mun verðmæti Put Crypto valkostsins heldur ekki breytast mikið og eignarhlutur þinn mun haldast tiltölulega stöðugur.

Athugasemd um skiptimynt

Eins og við vonum að við höfum gert ljóst núna, eru dulritunarvalkostir sveiflukenndari en undirliggjandi eignir þeirra, sem getur gefið kaupmönnum meiri hagnaðar- og tapmöguleika. Í raun, frá einu sjónarhorni, má líta á dulritunarvalkosti sem að taka skuldsettar stöður í undirliggjandi eignum. Þar af leiðandi verður þú að vera varkár þegar þú notar skiptimynt með dulritunarvalkostum. Til auka varúðar höfum við sett hámark á margfaldarann fyrir viðskipti með dulritunarvalkosti á StormGain og mælum með því að þú íhugir vandlega áhættuna sem þú ert tilbúinn að taka áður en þú opnar skuldsettar stöður.

Nú þegar þú þekkir grunnatriði dulritunarvalkosta, ástæðurnar fyrir því að þú gætir haft áhuga á að nota þá og aðferðirnar sem þú getur notað, ertu tilbúinn til að gera fyrstu æfingaviðskiptin þín.

Skráðu StormGain ReikningOpnaðu kynningarreikning

Af hverju ætti ég að eiga viðskipti með dulritunarvalkosti?

Kannski er aðaláfrýjunin þegar kemur að viðskipti með dulritunarvalkosti að þeir veita miklu meiri sveiflur. Hærri sveiflur þýða meiri hugsanlegan hagnað með meiri áhættu. Verðskipulag valréttarlíkans gerir það að verkum að breytingar á verði undirliggjandi eignar eru margfaldaðar til að leiða til verðmæti valréttarins. Þess vegna leiða dulritunarvalkostir til mun brattari verðsveiflu þegar kemur að verðmæti valréttarins samanborið við undirliggjandi eign sjálfa.

Miklu meiri sveiflur á Crypto valkostum samanborið við undirliggjandi eign.

Í dæminu hér að ofan geturðu séð að Bitcoin hefur hækkað um 3,47% fyrir daginn. Athyglisvert er að samsvarandi verðbreytingar fyrir hina ýmsu dulritunarvalkosti sem tengjast Bitcoin eru á bilinu 62,29% til 851,15%. Þetta þýðir verðbreytingar sem eru um það bil 20 og 280 sinnum meiri.

Fleiri útsetningar

Crypto valkostir gera þér kleift að taka stærri stöður með sama magni af fjármagni. Ástæðan fyrir þessu er sú að verð valréttarsamninga hefur tilhneigingu til að vera verulega lægra en á undirliggjandi eign. Til dæmis getur kaupréttur á Bitcoin verið um $100 dollarar eftir verkfallsverði þínu. Segjum til dæmis að Bitcoin sé að versla nálægt $10.000. Í raun er hægt að eiga viðskipti með verðbreytingar á Bitcoin á broti af raunkostnaði Bitcoin.

Dæmi

Við skulum halda okkur við Bitcoin dæmið meira. Segðu að þú haldir að verð á Bitcoin muni hækka. Ef þú myndir kaupa Bitcoin sjálft fyrir $ 10.000, og það hoppar upp í $ 11.000, myndir þú græða $ 1.000 að frádregnum tilheyrandi viðskiptagjöldum til að loka stöðu þinni fyrir góða 10% ávöxtun.

Við skulum nú ímynda okkur að þú hafir fjárfest sömu upphæð til að kaupa 1.000 kalla dulritunarvalkosti á Bitcoin, sem hver kostar $10, fyrir samtals $10.000. Sama $1.000 breyting á Bitcoin úr $10.000 í $11.000 getur auðveldlega margfaldað verð dulritunarvalkosta um 8 til 10 sinnum. Þó að þetta gerist stundum, skulum við nota íhaldssamari tölu og gera ráð fyrir að verð valmöguleikanna hækki um 5 sinnum. Í þessu dæmi, ef þú myndir loka stöðu þinni og selja 1.000 dulritunarvalkostina þína á nýju verði 50 (5 x 10), færðu 50.000 (1.000 x $50) (að frádregnum viðskiptagjöldum). Þess vegna hefðir þú átt 40.000 hagnað með sömu 10.000 fjárfestingu fyrir (40.000 / 10.000) * 100 = 400% ávöxtun.

Dæmið hér að ofan þjónar til að sýna hugsanlega ávöxtun sem dulritunarvalkostir geta skilað samanborið við að fjárfesta beint í dulritunareigninni sjálfri. Þó að þetta dæmi gæti verið raunin, er hið gagnstæða líka að vissu marki. Með dulritunarvalkostum geturðu aðeins tapað upphaflegri fjárfestingu þinni. Til dæmis, ef verð á Bitcoin lækkar verulega eftir að þú keyptir $10.000 símtölin, myndi mesta tapið sem þú tapar, sama hversu mikið Bitcoin fellur, vera $10.000 - upphaflegt verð fjárfestingarinnar.

Þess vegna er ráðlegt að fjárfesta aðeins upphæð sem þú ert tilbúin að tapa og stjórna áhættu þinni með því að nota viðeigandi Stop Loss stig.

Forðastu einhvern kostnað

Annar áhugaverður punktur um viðskipti með dulritunarvalkosti er að með þeim ertu ekki að nota skipti á einni nóttu. Þetta þjónar til að draga úr heildarviðskiptakostnaði og gæti verið sérstaklega mikilvægt í mið- og langtímaviðskiptum.

Nú þegar þú hefur betri skilning á kostum og göllum við að nota dulritunarvalkosti, þá er kominn tími til að læra um nokkrar af bestu aðferðunum sem þú getur notað með þeim.

Hvað þarf ég að vita um dulritunarvalkosti?

Dulritunarvalkostir

Dulritunarvalkostir eru frábrugðnir hefðbundnum valkostum, að því leyti að þeir eru afleiddir gerningar sem veita möguleika á að eiga viðskipti með verðsveiflur undirliggjandi dulritunareignar án þess að þurfa að eiga dulritunareignina sjálfa. Þegar þú átt viðskipti með dulritunarvalkosti muntu fá eða tapa mismuninum á opnunar- og lokaverði stöðunnar, eftir því hvar það var í viðskiptum þegar dulritunarvalréttarsamningurinn var virkur.

StormGain gefur þér vald til að eiga viðskipti með dulritunarvalkosti á ýmsum mismunandi dulritunareignum. Dulmálseignirnar sem hægt er að versla sem valmöguleika er að finna í Valkostahluta pallsins, skráðar sem undirkafla tiltekinnar dulmálseignar. Hér finnur þú mismunandi gerðir valréttarsamninga, svo sem símtöl og sölu, ásamt gildistíma og verkfallsverði.

Dæmi

Til dæmis, hér að neðan geturðu séð símtals- og söluvalkosti á Bitcoin, sem renna út í nóvember með verkfallsverð á bilinu 19.100 til 19.400.

Lykilmunurinn á dulritunarvalkostum sem afleiður hér og hefðbundnum, líkamlegum valkostum, er að með dulritunarvalkostum muntu ekki geta keypt undirliggjandi eign á tilgreindu verði áður en það rennur út. Frekar, þú ert eingöngu að eiga viðskipti með verðsveiflur undirliggjandi eignar.

Skráðu StormGain ReikningOpnaðu kynningarreikning

Dulritunarvalkostir á móti hefðbundnum valkostum

Nú þegar við höfum farið yfir grunnatriðin um dulritunarvalkosti, skulum við fara yfir nokkur grunnatriði um hefðbundna valkosti til að hjálpa þér að eiga enn öruggari viðskipti. Hefðbundnir valkostir eru afleiddir fjármálagerningar þar sem verðmæti ræðst af undirliggjandi eign, svo sem hlutabréfa-, hrávöru- eða hlutabréfavísitölu. Þeir veita kaupmönnum kost, en ekki kröfu, til að kaupa eða selja tiltekið magn af undirliggjandi eign á því verði sem hún var viðskipti á þegar samningurinn var gerður. Vegna þess að þetta er ekki krafa, þá skuldbinda þeir kaupmanninn ekki til að kaupa eða selja, sem gerir kleift að auka sveigjanleika.

Kaupréttur veitir eiganda rétt til að kaupa undirliggjandi eign á fyrirfram ákveðnu verði innan ákveðins tímaramma.
Söluréttur gefur eiganda rétt til að selja undirliggjandi eign á fyrirfram ákveðnu verði innan ákveðins tímaramma.

Undirliggjandi eign er fjármálagerningurinn þar sem verðsveiflur ákvarða hvort verðmæti valréttarins hækkar eða lækkar.
Verkunarverð er það verð sem hægt er að kaupa undirliggjandi eign á, ef um kauprétt er að ræða, eða selja, með sölurétti, ef þeir eru nýttir þegar þeir renna út.
Gildistími, oft nefndur fyrningardagsetning, er tilgreindur tími sem hægt er að nýta valréttinn fyrir. Tímabilið frá opnun og útrun er þekkt sem „tími til gjalddaga“. Vinsamlegast athugaðu að dulritunarvalkostirnir sem boðið er upp á á StormGain renna út sjálfkrafa á gildistíma þeirra, sem þýðir að stöðunni verður lokað sjálfkrafa ef hún er ekki seld fyrir þann tíma. Það er því mikilvægt að fylgjast vel með samningum um dulritunarvalkosti.

Hvað ákvarðar verð á Crypto valkostum

Án þess að eyða tíma í að fara í óhóflegar upplýsingar og fjárhagsformúlur, er nóg að segja að eftirfarandi lykilatriði ákvarða gildi dulritunarvalkosta:

Verð undirliggjandi eignar er lykilatriði.
Óstöðugleiki á markaði er annar lykilþáttur í verði og verðmæti dulritunarvalkosta. Meiri sveiflur þýðir venjulega hærra verð fyrir tilheyrandi dulritunarvalkosti.
Gildisdagur hefur einnig áhrif á verðið. Því meiri tími sem er á milli opnunar og rennur út, því meiri líkur eru á að valkosturinn nái eða fari yfir verkfallsverð. Valkostir með langt út gildistíma eru þekktir sem stökk og eru venjulega dýrari.
Að lokum mun framboð og eftirspurn eftir tilteknum dulritunarvalkostum hafa áhrif á verð.

Nú þegar þú skilur grunnatriðin, skulum við hoppa inn í ástæðurnar fyrir því að viðskipti með dulritunarvalkosti gætu verið rétt fyrir þig.

Skráðu StormGain ReikningOpnaðu kynningarreikning